격화화는 미ㆍ중 무역분쟁…현대차 제 2의 ‘사드사태’에 촉각

중국과 미국이 최대 판매처인 현대자동차는 앞으로도 양국의 전략적 판단에 휘둘릴 수밖에 없는 상황이다. 미국에선 당분간 유예된 ‘관세 부과 조치’에 촉각을 세워야하고, 중국에선 급감한 판매량을 회복하는 게 시급하다. 무엇보다 투자자들은 일부 중국은행들의 경영난, 이에따른 중국 금융시장 내 신용위험(크레딧..

2019.07.01한지웅 기자

코웨이ㆍ넥슨…시장이 회장님들의 '놀이터'가 되고 있다?

코웨이가 인수 3개월만에 재매각이 결정됐다. 6개월간 시장을 떠들썩하게 한 10조원대 넥슨 매각은 철회됐다. 모두 '오너'들이 직접 내린 결정이다. "마음이 바뀌면 그럴 수도 있지"라고 넘어가기에는 시장에 미치는 여파가 크다. M&A 교과서에 '케이스 스터디'로 실릴 사안들이다. ◆8번이나 주인 바뀔뻔한 코웨이…이번이..

2019.06.28현상경 부장

SKC, PO사업 분할후 지분 49%매각…쿠웨이트PIC서 투자유치 추진

SKC가 프로필렌옥사이드(PO) 사업부문의 분사와 함께 외부투자 유치를 추진 중이다. 쿠웨이트 국영회사인 쿠웨이트 PIC (Petrochemical Industries Company)로부터 투자금을 받고 조인트벤처(JV)를 설립하는 형태다. 27일 투자금융 업계에 따르면 SKC는 자문사를 뽑아서 이 같은 사항을 추진하고 있다. PO부문을 먼저 물적분할해 100%자회사로..

2019.06.28양선우 기자

상반기 회사채 시장, 압도적 KB·NH證…반짝 부상 SK證

국내 기업이 회사채를 발행하려면 일단 KB증권과 NH투자증권을 찾아가야 한다는 말이 현실화되고 있다. 회사채 주선 2강인 이들 증권사는 전체 주관 물량의 40% 이상을 차지하며 압도적인 실력 차를 보여주고 있다. SK그룹에서 분리된 SK증권은 SK 계열사 회사채 주선을 기반으로 반짝 선전하고 있다. 인베스트조선이 집계한..

2019.06.28이도현 기자

LG CNS 지분 매각, 10여곳 티저 배포…"성장 아이디어도 달라"

LG CNS가 티저레터(투자 안내문)를 배포하고 본격적인 소수지분 매각에 들어갔다. 27일 투자금융업계에 따르면 LG CNS 지분 35% 매각에 글로벌 사모펀드를 포함해 10여곳의 사모펀드들이 티저레터를 받아갔다. LG 측에선 인수 의지가 높은 소수의 몇 곳만 초청해 매각과 관련한 협상을 진행할 계획으로 알려진다. LG그룹이 이번..

2019.06.28양선우 기자

大魚 부재에 김 빠진 ECM…삼성·대신證 '빅3' 부상

연초부터 예상됐던 빅딜(big deal)이 줄줄이 철회되면서 주식자본시장(ECM)의 김이 빠졌다. NH투자증권의 강세가 지속되는 가운데 삼성증권과 대신증권이 새로운 '빅3' 자리를 굳히고 있다. 수 년간 지속된 NH투자증권-미래에셋대우-한국투자증권의 3강(强) 구도를 깨고, 삼성증권과 대신증권이 2분기에도 ECM 전체 순위를 유지하게..

2019.06.28김수정 기자

코웨이 사태, 본질은 '재매각' 아닌 '인수 실패'…㈜웅진 차입금이 발목

웅진코웨이 사태는 인수과정에서 지주회사인 ㈜웅진이 일으킨 차입금이 원인이 됐다. 보유현금으로 차입금을 상환하기는 사실상 불가능했고, 애초에 등을 돌린 투자자들이 많아 차환도 쉽지 않은 상황이었다. 웅진그룹은 이를 두고 "선제적 재무부담 해소"로 설명하면서 '3개월만에 재매각'이라고 설명했다. 그러나..

2019.06.28위상호 기자, 한지웅 기자

CS, 조단위 거래 4건에 참여하며 상반기 M&A자문 1위

크레디트스위스(CS)가 상반기 중 4건의 조단위 거래에 참여하며 M&A 재무자문 1위 자리에 올랐다. 기존 강자인 외국계 투자은행(IB)의 성과가 주춤한 가운데 회계법인과 국내 증권사가 존재감을 내비쳤다. CS는 SK브로드밴드와 티브로드 합병 거래에서 씨티글로벌마켓증권과 함께 SK그룹 측을 대리했고, SKC의 KCFT 인수 자문도..

2019.06.28위상호 기자

높아진 동반성장 벽…PEF 투자·회수 활동 부담 가중될 듯

동반성장의 영역이 중소기업에서 소상공인으로까지 넓어지면서 대기업의 국내 투자활동이 더욱 위축됐다. 특별법이 본격 시행되며 중소기업 적합업종을 벗어나려던 사업이 보다 규제가 강한 생계형 적합업종으로 지정될 가능성이 커졌다. 이에 따라 대기업이 보기 어려운 업종에 투자한 사모펀드(PEF)들의 회수 길은..

2019.06.27위상호 기자

호흡 맞는 IB 찾아 나서는 사모펀드

사모펀드들이 궁합맞는 IB들 찾기에 나섰다. M&A의 주역으로 등장하면서 이들이 참여하는 딜이 늘어났다. 자연스레 사모펀드가 IB들을 찾는 수요가 늘면서 일종의 궁합 맞추기도 일어나고 있다. MBK파트너스는 근래 나온 대형 거래에는 빠짐 없이 얼굴을 비추고 있다. 때로는 셀러(seller)로 때로는 바이어(buyer)로 IB들과 손발을..

2019.06.27양선우 기자